ธนาคารแห่งประเทศอังกฤษลดอัตราดอกเบี้ยท่ามกลางความผันผวนของตลาด; ดาวโจนส์ร่วงเกือบ 500 จุด

ธนาคารแห่งประเทศอังกฤษในวันพฤหัสบดีได้ลดอัตราดอกเบี้ยเป็นครั้งแรกในรอบกว่า 4 ปี โดยลดอัตราดอกเบี้ยหลักเหลือ 5% การตัดสินใจนี้ผ่านการลงคะแนนเสียงอย่างเฉียดฉิว 5 ต่อ 4 แสดงถึงท่าทีระมัดระวังของธนาคารกลางท่ามกลางความไม่แน่นอนทางเศรษฐกิจ ก่อนหน้านี้ อัตราดอกเบี้ยได้รับการตรึงไว้ที่ระดับสูงสุดในรอบ 16 ปี ที่ 5.25% ตั้งแต่เดือนสิงหาคม 2023 หลังจากการประกาศ อัตราผลตอบแทนตราสารหนี้รัฐบาลสหราชอาณาจักรลดลงเนื่องจากตลาดรับทราบข่าวนี้ ความเคลื่อนไหวนี้ได้เพิ่มความปั่นป่วนในตลาดทั่วโลก ดัชนีอุตสาหกรรมดาวโจนส์ลดลงเกือบ 500 จุด เนื่องจากความกังวลเรื่องภาวะเศรษฐกิจถดถอยที่เพิ่มขึ้น ข้อมูลเศรษฐกิจใหม่ รวมถึงการเพิ่มขึ้นของการเรียกร้องสิทธิว่างงานและดัชนีการผลิตของ ISM ที่อ่อนแอ ได้เพิ่มความวิตกกังวลของนักลงทุนมากขึ้น ทำให้ความคาดหวังล่าสุดเกี่ยวกับการลดอัตราดอกเบี้ยที่อาจเกิดขึ้นจากธนาคารกลางสหรัฐในเดือนกันยายนจางหายไป ดัชนี S&P 500 และ Nasdaq Composite ก็พบกับการสูญเสียที่สำคัญเช่นเดียวกัน สะท้อนถึงความไวของตลาดต่อตัวชี้วัดทางเศรษฐกิจ

สรุปประเด็นที่ควรจับตา:

• ดาวโจนส์ปิดเกือบต่ำลง 500 จุด เนื่องจากความกลัวภาวะเศรษฐกิจถดถอยกลับมาอีกครั้ง: ดัชนีดาวโจนส์ตกลง 494.82 จุด หรือ 1.21% ปิดที่ 40,347.97 จุด ในช่วงต่ำสุดของการซื้อขาย ดัชนี 30 หุ้นตกลง 744.22 จุด หรือประมาณ 1.8% การลดลงอย่างมากนี้สะท้อนถึงความวิตกกังวลของนักลงทุนเกี่ยวกับภาวะเศรษฐกิจถดถอยที่อาจเกิดขึ้น ซึ่งเป็นผลมาจากข้อมูลเศรษฐกิจที่อ่อนแอ รวมถึงการเพิ่มขึ้นของการเรียกร้องการว่างงานครั้งแรกและดัชนีการผลิต ISM ที่น่าผิดหวัง
• ดัชนี S&P 500 และ Nasdaq Composite ปรับตัวลดลงท่ามกลางความกังวลเกี่ยวกับเศรษฐกิจ: ดัชนี S&P 500 ลดลง 1.37% ปิดที่ 5,446.68 คะแนน ขณะที่ดัชนี Nasdaq Composite ลดลง 2.3% ปิดที่ 17,194.15 คะแนน ดัชนี Russell 2000 ซึ่งเป็นดัชนีมาตรฐานของบริษัทขนาดเล็กก็ลดลง 3% การลดลงเหล่านี้เน้นให้เห็นถึงความอ่อนไหวของตลาดโดยรวมต่อดัชนีเศรษฐกิจและความกลัวเกี่ยวกับการชะลอตัวของเศรษฐกิจ
• ตลาดหุ้นยุโรปลดลงจากสัญญาณที่ผสมผสาน: ตลาดยุโรปปิดที่ระดับต่ำกว่า โดยดัชนี Stoxx 600 ลดลง 1.29% โดยเฉพาะหุ้นธนาคารได้รับผลกระทบอย่างมาก ลดลง 4.48% ในขณะที่หุ้นค้าปลีกเป็นหนึ่งในไม่กี่ภาคส่วนที่มีการเพิ่มขึ้น เพิ่มขึ้น 1.27% หุ้น FTSE 100 สูญเสีย 1.01% ปิดที่ 8,283.36 และหุ้น CAC 40 ร่วงลง 2.1% แตะที่ 7,370 การตัดสินใจของธนาคารแห่งประเทศอังกฤษในการลดอัตราดอกเบี้ยเหลือ 5% จาก 5.25% ทำให้ตลาดยิ่งไม่แน่นอนมากขึ้น.
• ตลาดเอเชียผสมผสาน เมื่อญี่ปุ่นล้มสะดุดและออสเตรเลียเปล่งประกาย: ตลาดเอเชีย-แปซิฟิกมีวันที่ผสมผสาน โดย Nikkei 225 ของญี่ปุ่นร่วงลง 2.49% เหลือ 38,126.33 และดัชนี Topix ร่วง 3.24% เหลือ 2,703.69 สาเหตุหลักมาจากการขาดทุนในหุ้นอสังหาริมทรัพย์และเงินเยนที่แข็งค่า ในทางตรงกันข้าม ดัชนี S&P/ASX 200 ของออสเตรเลียทำสถิติสูงสุดใหม่ เพิ่มขึ้น 0.28% เป็น 8,114.7 ขณะที่ Kospi ของเกาหลีใต้เพิ่มขึ้น 0.25% เป็น 2,777.68
• การขอรับสวัสดิการว่างงานในสหรัฐฯ พุ่งสูงสุดในรอบ 11 เดือน: การยื่นคำขอรับสวัสดิการว่างงานครั้งแรกเพิ่มขึ้น 14,000 ราย สู่ระดับที่ปรับฤดูกาลแล้วที่ 249,000 ราย สำหรับสัปดาห์สิ้นสุดวันที่ 27 กรกฎาคม ซึ่งเป็นระดับสูงสุดนับตั้งแต่เดือนสิงหาคมที่แล้ว การเพิ่มขึ้นนี้แสดงให้เห็นถึงการอ่อนแอลงบางประการในตลาดแรงงาน แม้ว่าการเลิกจ้างยังคงอยู่ในระดับต่ำและคาดว่าอัตราการว่างงานจะคงที่ที่ 4.1%
• อัตราผลตอบแทนพันธบัตร 10 ปีลดลงต่ำกว่า 4%: อัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลอายุ 10 ปีลดลงต่ำกว่า 4% เป็นครั้งแรกนับตั้งแต่เดือนกุมภาพันธ์ โดยซื้อขายที่ 3.974% การลดลงนี้ได้รับแรงหนุนจากข้อมูลทางเศรษฐกิจที่อ่อนแอและคำกล่าวของประธานธนาคารกลางสหรัฐ เจอโรม พาวเวลล์ ที่บ่งชี้ว่าจะมีการปรับลดอัตราดอกเบี้ยในเดือนกันยายน
• ราคาน้ำมันลดลงท่ามกลางความกังวลทางเศรษฐกิจ: สัญญาซื้อขายน้ำมันดิบล่วงหน้าของสหรัฐอเมริกาลดลง 2% โดยสัญญาซื้อขายน้ำมันดิบ West Texas Intermediate สำหรับเดือนกันยายนปิดที่ $76.31 ต่อบาร์เรล ลดลง $1.60 ในทำนองเดียวกัน สัญญาซื้อขายน้ำมัน Brent สำหรับเดือนตุลาคมลดลงเหลือ $79.52 ต่อบาร์เรล ลดลง $1.32 ความกังวลทางเศรษฐกิจบดบังความตึงเครียดทางภูมิรัฐศาสตร์ ส่งผลให้ราคาน้ำมันลดลง
• ประสิทธิภาพที่หลากหลายในภาคการผลิตของยุโรป: ภาคการผลิตของเยอรมนียังคงหดตัวต่อเนื่อง โดยดัชนี PMI ของ HCOB ลดลงมาอยู่ที่ 43.2 ในเดือนกรกฎาคมจาก 43.5 ในเดือนมิถุนายน ดัชนี PMI ของภาคการผลิตในฝรั่งเศสก็ตกลงมาอยู่ที่ 44.0 จาก 45.4 แสดงถึงการหดตัวที่ลึกขึ้น ในทางตรงกันข้าม ภาคการผลิตของสหราชอาณาจักรแสดงสัญญาณการฟื้นตัว โดยดัชนี PMI เพิ่มขึ้นเป็น 52.1 จาก 50.9 ซึ่งเป็นระดับสูงสุดนับตั้งแต่เดือนกรกฎาคม 2022 ขับเคลื่อนโดยการผลิตและคำสั่งซื้อมากขึ้น

FX วันนี้:

• ทองคำสูญเสียประกายท่ามกลางความกลัวเศรษฐกิจถดถอยของสหรัฐฯ หลังข้อมูล ISM: XAU/USD ปิดที่ $2,438 ลงมา 0.35% หาก XAU/USD ร่วงต่ำกว่า $2,400 อาจทำให้ลดลงไปที่ระดับต่ำสุดของวันที่ 30 กรกฎาคมที่ $2,376 ยิ่งมีแนวโน้มลดลงหากผู้ค้าเคลียร์ระดับ $2,362 ตามด้วย $2,334 ในทางกลับกัน หาก XAU/USD ไต่ขึ้นไปเกิน $2,450 และท้าทายจุดสูงสุดรายวันที่ $2,462 ระดับที่สูงสุดตลอดกาลที่ $2,483 จะเป็นระดับถัดไป ตามด้วยระดับจิตวิทยาที่ $2,500
• ราคาเงินลดลงมากกว่า 2% ท่ามกลางความกังวลเกี่ยวกับภาวะถดถอยและการหลีกเลี่ยงความเสี่ยง: XAG/USD ซื้อขายที่ $28.37 ลดลงมากกว่า 2% โลหะมีค่ามีแนวโน้มเป็นกลางเนื่องจากราคาลดลงสู่ $28.61 สัญญาณว่าฝ่ายซื้อมีกำลังอ่อนลง หาก XAG/USD ลดลงต่ำกว่า $28.00 โลหะสีเทาจะเผชิญกับระดับต่ำสุดในรอบล่าสุดที่ $27.31 หากอ่อนแอลงต่อไป ผู้ขายมองที่ระดับ $25.98 ในทางกลับกัน หาก XAG/USD เพิ่มขึ้นผ่าน $29.00 ระดับสูงสุดถัดไปจะเป็น $29.86 ตามด้วยระดับจิตวิทยาที่ $30.00
• การลดลงของ EUR/USD ยังคงเป็นไปได้: EUR/USD ลดลงสู่ค่าต่ำสุดใหม่ใกล้ 1.0780 ในวันพฤหัสบดีและปิดที่ 1.0787 คู่สกุลเงินนี้ลงโพสต์การสูญเสียอย่างมากมายเมื่อวันพฤหัสบดี โดยชี้ไปที่ค่าต่ำสุดรายสัปดาห์ที่ 1.0777, ก่อนค่าต่ำสุดในเดือนมิถุนายนที่ 1.0666 และค่าต่ำสุดในเดือนพฤษภาคมที่ 1.0649 ด้านขาขึ้น อุปสรรคแรกคือค่าจุดสูงสุดในเดือนกรกฎาคมที่ 1.0948 ตามด้วย 1.0981 และ 1.1000
• GBP/USD เร่งการลดลงและเข้าใกล้ระดับ 1.2730: อัตราแลกเปลี่ยน GBP/USD ลดลงกลับไปอยู่ในพื้นที่ระดับต่ำสุดในรอบสี่สัปดาห์ใกล้ 1.2730 หากระดับนี้ยังคงแข็งเป็นแนวต้าน การสูญเสียเพิ่มเติมไปถึงระดับ 1.2710-1.2700 อาจจะเกิดขึ้นได้ สำหรับด้านขาขึ้น ระดับ 1.2800 เป็นแนวต้านแรกก่อนถึงระดับ 1.2880 และ 1.2900
• USD/JPY ร่วงลงต่ำกว่า 150.00 แตะระดับต่ำสุดในรอบ 5 เดือนและเปลี่ยนเป็นขาลง: คู่เงิน USD/JPY ร่วงลงเมื่อวันพฤหัสบดีที่ผ่านมาทำลายระดับจิตวิทยาสำคัญที่ 150.00 และปิดต่ำกว่าระดับดังกล่าวเป็นครั้งแรกตั้งแต่เดือนมีนาคม โดยคู่เงินนี้แตะระดับสูงในรอบ 5 เดือนที่ 148.51 เมื่อเข้าสู่ช่วงตลาดเอเชียในวันศุกร์ USD/JPY ซื้อขายที่ 149.34 ซึ่งแทบไม่มีการเปลี่ยนแปลง หากคู่เงินนี้กลับไปเหนือ 150.00 จะเจอต้านที่ 151.00 ตามด้วยค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 200 วันที่ 151.59 และระดับ 152.00 ในทางตรงกันข้าม หากร่วงลงต่ำกว่า 148.51 จะมีเป้าหมายต่อไปที่โซนแนวรับที่ 148.00 โดยมีแนวรับเพิ่มเติมที่ 146.48

ความเคลื่อนไหวของตลาดหุ้น:

• หุ้น Amazon ลดลงจากรายได้ที่พลาดเป้าและคำแนะนำที่ไม่เป็นที่น่าพอใจ: หุ้น Amazon ลดลงถึง 5% ในการซื้อขายภายหลัง หลังจากรายงานรายได้ที่น้อยกว่าที่คาดไว้สำหรับไตรมาสที่สอง และออกคำทำนายที่ไม่น่าพอใจสำหรับไตรมาสที่สาม แม้ว่าธุรกิจคลาวด์จะเกินประมาณการของนักวิเคราะห์ แต่หน่วยโฆษณากลับไม่ถึงเป้าหมาย
• แอปเปิลลดลงแม้จะเกินคาด: หุ้นของแอปเปิลลดลง 1% ในการซื้อขายที่ขยายออกไปแม้จะรายงานยอดขายเพิ่มขึ้น 5% เกินกว่าที่คาดการณ์เนื่องจากรายได้จาก iPad และบริการเพิ่มขึ้นอย่างมาก แอปเปิลรายงานกำไรสุทธิ $21.45 พันล้านในไตรมาสนี้ เทียบกับ $19.88 พันล้าน หรือ $1.26 ต่อหุ้นในช่วงเดียวกันของปีที่แล้ว แม้ว่าแอปเปิลจะเกินความคาดหวังของ LSEG แต่รายได้จากสายผลิตภัณฑ์ iPhone กลับลดลงประมาณ 1% เมื่อเทียบกับปีที่แล้ว อยู่ที่ $39.29 พันล้าน
• หุ้น Snap ลดลงจากคำแนะนำที่น่าผิดหวัง: หุ้นของ Snap ลดลงมากกว่า 20% ในการซื้อขายนอกเวลาทำการ หลังจากบริษัทให้คำแนะนำสำหรับไตรมาสที่สามซึ่งต่ำกว่าที่นักวิเคราะห์คาดการณ์ แม้จำนวนผู้ใช้งานรายเดือนเพิ่มขึ้นเป็น 850 ล้านคนจาก 800 ล้านคนในเดือนกุมภาพันธ์ แต่คำแนะนำยังคงสร้างความผิดหวังให้กับนักลงทุน
• โมเดอร์นาร่วงลงหลังปรับลดการคาดการณ์: หุ้นของโมเดอร์นาร่วงลงราว 21% หลังจากบริษัทเภสัชกรรมปรับลดการคาดการณ์ยอดขายตลอดปี โดยอ้างถึงยอดขายในยุโรปลดลง สภาพแวดล้อมการแข่งขันสำหรับวัคซีนทางเดินหายใจในสหรัฐอเมริกา และรายได้ระหว่างประเทศที่ถูกเลื่อนออกไป แม้กระนั้น โมเดอร์นายังคงทำรายได้ในไตรมาสที่สองเกินกว่าที่คาดการณ์ไว้ และเผชิญกับขาดทุนที่น้อยกว่าที่คาดการณ์ไว้ในไตรมาสนั้น.
• Meta กระโดดขึ้นจากผลประกอบการและการคาดการณ์ที่เป็นบวก: หุ้นของ Meta เพิ่มขึ้นเกือบ 5% หลังจากที่บริษัทได้รายงานผลประกอบการประจำไตรมาสที่สองซึ่งเกินความคาดหมายของนักวิเคราะห์วอลล์สตรีทและได้เสนอการคาดการณ์รายได้ในเชิงบวก กำไรสุทธิเพิ่มขึ้นถึง 73% เมื่อเทียบกับปีที่แล้ว อันเป็นผลจากการลดต้นทุนที่สำคัญซึ่งได้เริ่มขึ้นตั้งแต่ปลายปี 2022 Meta ได้เน้นถึงการลงทุนในปัญญาประดิษฐ์ของบริษัทซึ่งขณะนี้เริ่มให้ผลตอบแทนแล้ว
• หุ้นของ MGM Resorts ลดลงแม้ผลประกอบการสูงกว่าที่คาด: หุ้นของ MGM Resorts ลดลงมากกว่า 13% แม้ว่าผู้ดำเนินการคาสิโนจะมีผลประกอบการดีกว่าที่คาดในไตรมาสที่สอง โดยมีรายได้สุทธิอยู่ที่ 86 เซนต์ต่อหุ้นจากรายได้ 4.33 พันล้านดอลลาร์ ในขณะที่นักวิเคราะห์ที่สำรวจโดย LSEG คาดว่ารายได้สุทธิจะอยู่ที่ 62 เซนต์ต่อหุ้นจากรายได้ 4.22 พันล้านดอลลาร์
• คาร์วาน่าพุ่งขึ้นในไตรมาสที่แข็งแกร่ง: หุ้นของคาร์วาน่าพุ่งขึ้นประมาณ 10% หลังจากบริษัทมีผลประกอบการเกินจากที่นักวิเคราะห์คาดการณ์ในไตรมาสที่สอง โดยรายงานกำไร 14 เซนต์ต่อหุ้นจากรายได้ 3.41 พันล้านดอลลาร์ นักวิเคราะห์ที่สำรวจโดย LSEG คาดว่าจะขาดทุน 7 เซนต์ต่อหุ้นจากรายได้ 3.24 พันล้านดอลลาร์ บริษัทรถยนต์มือสองนี้ยังคาดการณ์ว่าจะมียอดขายสูงสุดเป็นประวัติการณ์ในปี 2024
• Etsy ร่วงลงจากผลลัพธ์ที่ผสมผสาน: หุ้นของ Etsy ร่วงลงมากกว่า 7% หลังจากบริษัทอีคอมเมิร์ซรายงานผลลัพธ์ในไตรมาสที่สองที่ผสมผสานกัน Etsy ทำรายได้เกินความคาดหวังที่ $648 ล้าน โดยเปรียบเทียบกับการคาดการณ์ของ LSEG ที่ $630 ล้าน แต่กำไรปรับแก้ที่ 41 เซนต์ต่อหุ้นออกมาต่ำกว่าที่คาดไว้
• หุ้น DoorDash เพิ่มขึ้นอย่างรวดเร็วด้วยรายได้ที่แข็งแกร่ง: หุ้นของ DoorDash เพิ่มขึ้น 13% ในการซื้อขายหลังเวลาทำการ หลังจากบริษัทได้รายงานผลประกอบการไตรมาสที่สองซึ่งเกินความคาดหมายของนักวิเคราะห์ในด้านรายได้ บริษัทบริการจัดส่งรายงานว่าได้มีคำสั่งซื้อทั้งหมด 635 ล้านคำสั่งซื้อในไตรมาสนี้ ซึ่งเพิ่มขึ้น 19% เมื่อเทียบกับปีที่ผ่านมา

เมื่อความกังวลเกี่ยวกับภาวะเศรษฐกิจถดถอยกลับมาอีกครั้ง การลดลงอย่างมีนัยสำคัญของดัชนีหลักๆ เช่น ดาวโจนส์และแนสแด็กคอมโพสิต เน้นย้ำถึงความไวของตลาดต่อข้อมูลเศรษฐกิจและความเชื่อมั่นของนักลงทุน ผลการดำเนินงานที่ผสมผสานกันในหลายภาคส่วน รวมกับตัวชี้วัดเศรษฐกิจที่อ่อนแอ เช่น การเพิ่มขึ้นของการยื่นขอรับสวัสดิการว่างงาน และดัชนีการผลิต ISM ที่น่าผิดหวัง ยิ่งเป็นการเน้นย้ำถึงความไม่แน่นอนที่โลกเผชิญอยู่ แม้ว่าเฟดจะส่งสัญญาณการตัดอัตราดอกเบี้ยในเดือนกันยายน แต่นักลงทุนยังคงวิตกกังวล ตลาดยังคงมีความผันผวน โดยมีการเคลื่อนไหวที่สำคัญในหุ้นเช่น Shake Shack และ Meta ที่ได้รับประโยชน์จากผลกำไรที่แข็งแกร่ง ในขณะที่หุ้นเช่น Moderna และ Snap เผชิญกับการลดลงอย่างมากเนื่องจากการคาดการณ์ที่ลดลง ความผันผวนนี้ซึ่งสะท้อนให้เห็นในทั้งตลาดหุ้นและสินค้าโภคภัณฑ์ ชี้ให้เห็นว่านักลงทุนกำลังเผชิญกับภูมิทัศน์ที่ซับซ้อนของสัญญาณเศรษฐกิจและปฏิกิริยาของตลาด